問題導(dǎo)航

問題1、什么是次級抵押貸款

問題2、什么是次貸危機(jī),它是怎么形成的

問題3、中國現(xiàn)在可以次級抵押貸款嗎？

問題4、什么是非信貸不良資產(chǎn)和次級類貸款

問題5、次級抵押貸款是指什么

問題1、什么是次級抵押貸款

次級抵押貸款(sub-premium mortgage)指銀行或貸款機(jī)構(gòu)提供給那些信用等級或收入較低、無法達(dá)到普通信貸標(biāo)準(zhǔn)的客戶的一種貸款。這種貸款通常不需要首付，只是利息會不斷提高。

美國抵押貸款市場的"次級"(Subprime)及"優(yōu)惠級"(Prime)是以借款人的信用條件作為劃分界限的。根據(jù)信用的高低，放貸機(jī)構(gòu)對借款人區(qū)別對待，從而形成了兩個層次的市場。信用低的人申請不到優(yōu)惠貸款，只能在次級市場尋求貸款。兩個層次的市場服務(wù)對象均為貸款購房者，但次級市場的貸款利率【什么是利率】通常比優(yōu)惠級抵押貸款高2%～3%。

次級抵押貸款具有良好的市場前景。由于它給那些受到歧視或者不符合抵押貸款市場標(biāo)準(zhǔn)的借款者提供按揭【什么是按揭】服務(wù)，所以在少數(shù)族裔高度集中和經(jīng)濟(jì)不發(fā)達(dá)的地區(qū)很受歡迎。

次級貸款對放貸機(jī)構(gòu)來說是一項(xiàng)高回報(bào)業(yè)務(wù)，但由于次級貸款對借款人的信用要求較優(yōu)惠級貸款低，借款者信用記錄較差，因此次級房貸機(jī)構(gòu)面臨的風(fēng)險也天然地更大：瑞銀國際(UBS)的研究數(shù)據(jù)表明，截至2006年底，美國次級抵押貸款市場的還款違約率高達(dá)10.5%，是優(yōu)惠級貸款市場的7倍。

對借款者個人而言，違約會使其再融資【什么是再融資】難度加大，喪失抵押品的贖回權(quán)，無法享有房價上漲的利益。而且，任何一個借款人的違約對借款者所居住地區(qū)也有不良影響。據(jù)芝加哥的一項(xiàng)調(diào)研，一個街區(qū)如果出現(xiàn)一起違約止贖，則該街區(qū)獨(dú)立式單一家庭住房平均價值將下跌10%，而一個地區(qū)如出現(xiàn)較為集中的違約現(xiàn)象，將會嚴(yán)重降低該地區(qū)的信用度。

特點(diǎn)與影響:
次級抵押貸款是一個高風(fēng)險、高收益的行業(yè)。與傳統(tǒng)意義上的標(biāo)準(zhǔn)抵押貸款的區(qū)別在于，次級抵押貸款對貸款者信用記錄和還款能力要求不高，貸款利率相應(yīng)地比一般抵押貸款高很多。那些因信用紀(jì)錄不好或償還能力較弱而被銀行拒絕提供優(yōu)質(zhì)抵押貸款的人，會申請次級抵押貸款購買住房。 在房價不斷走高時，次級抵押貸款生意興隆。即使貸款人現(xiàn)金流并不足以償還貸款，他們也可以通過房產(chǎn)增值獲得再貸款來填補(bǔ)缺口。但當(dāng)房價持平或下跌時，就會出現(xiàn)資金缺口而形成壞賬。經(jīng)過5年房地產(chǎn)火熱牛市，美國家庭自有住宅比例達(dá)到歷史最高紀(jì)錄，但房地產(chǎn)市場從1年前開始持平。

問題2、什么是次貸危機(jī),它是怎么形成的

美國的次貸危機(jī)也被稱為次貸危機(jī)，次貸危機(jī)也被轉(zhuǎn)化為次貸危機(jī)。
它是指美國次級抵押企業(yè)貸款管理機(jī)構(gòu)進(jìn)行破產(chǎn)、投資發(fā)展基金被迫關(guān)閉和股市劇烈波動引發(fā)的風(fēng)暴。
次貸被稱為“次貸”，“次貸”是指相對次于“高”和“優(yōu)”的一方，“次貸危機(jī)”是指低信用和低償付能力。

拓展資料：
什么叫次貸危機(jī)，顧名思義，次級抵押貸款是貸款給那些信用不良或償還能力差的人。
次貸危機(jī)是一些商業(yè)銀行或金融服務(wù)機(jī)構(gòu)將買房買車者的貸款業(yè)務(wù)憑證打包成金融發(fā)展衍生品，然后賣給普通企業(yè)投資者。他們購買的很多產(chǎn)品都來自次貸，即信用不良或還款能力差的人。這些人抗風(fēng)險能力差。如果他們不能正常償還貸款，他那條線上的所有投資者都會遭殃。
找出次貸危機(jī)是什么。首先，我們應(yīng)該知道什么是次貸。次級貸款相對于優(yōu)質(zhì)貸款，而次級貸款是次級抵押貸款。按照中國銀行的一般按揭貸款管理標(biāo)準(zhǔn)，是不符合企業(yè)貸款標(biāo)準(zhǔn)的貸款。具體來說，是針對信用狀況較差、無收入和還款能力證明等債務(wù)較重的個人住房的銀行按揭貸款。
次貸有兩個原因：一是銀行優(yōu)質(zhì)貸款越來越少，因此銀行只能向次貸客戶放貸；二是次貸利率較高，提供優(yōu)質(zhì)低價一直是商業(yè)標(biāo)準(zhǔn)。
在次貸最差的時候，銀行按揭貸款的比例是120%，另外20%用于家庭裝修。次貸危機(jī)又稱次貸危機(jī)。人們之所以關(guān)注次貸危機(jī)，是因?yàn)?008年的金融危機(jī)是由美國次貸危機(jī)引發(fā)的。這是次貸機(jī)構(gòu)破產(chǎn)，投資基金被迫關(guān)閉，股市崩盤引發(fā)的經(jīng)濟(jì)風(fēng)暴。
白色次貸市場動蕩的直接原因是利率上升和房地產(chǎn)市場持續(xù)降溫。次級抵押企業(yè)貸款是指一些問題貸款管理機(jī)構(gòu)向信用差、收入低的借款人可以提供的貸款。
利息上漲導(dǎo)致還款壓力加大。很多信用不良的用戶都覺得還款壓力大，存在違約的可能，這對銀行的貸款回收產(chǎn)生了影響。在美國次級抵押貸款市場，通常采取固定利率和浮動利率相結(jié)合的方式，即購房者購房后的頭幾年以固定利率還款，然后以浮動利率還款。
2006年前的5年，由于美國房地產(chǎn)市場的持續(xù)繁榮和前幾年的低利率，美國次級抵押貸款市場發(fā)展迅速。
隨著美國房地產(chǎn)市場的降溫，特別是短期利率的上升，次級抵押貸款的還款率也明顯提高，購房者的還款負(fù)擔(dān)大大增加。同時，樓市的持續(xù)降溫也使得購房者很難賣掉房子或通過按揭貸款進(jìn)行再融資。這種情況直接導(dǎo)致大量次級房貸借款人無法按時還款，導(dǎo)致“次貸危機(jī)”。

問題3、中國現(xiàn)在可以次級抵押貸款嗎？

次級抵押貸款是指一些貸款機(jī)構(gòu)向信用程度較差和收入不高的借款人提供的貸款。在2001年經(jīng)濟(jì)衰退發(fā)生后，美國住房市場在超低利率刺激下高度繁榮，為經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇及其后來持續(xù)增長發(fā)揮了重要作用，次級抵押貸款市場迅速發(fā)展。但隨著美國住房市場大幅降溫，加上利率上升，很多次級抵押貸款市場的借款人無法按期償還借款，導(dǎo)致一些放貸機(jī)構(gòu)遭受嚴(yán)重?fù)p失甚至破產(chǎn)。2008年美國次級抵押貸款危機(jī)引發(fā)了投資者對美國整個金融市場健康狀況和經(jīng)濟(jì)增長前景的擔(dān)憂，導(dǎo)致之后幾年股市出現(xiàn)劇烈震蕩。次級抵押貸款是一個高風(fēng)險、高收益的行業(yè)。與傳統(tǒng)意義上的標(biāo)準(zhǔn)抵押貸款的區(qū)別在于，次級抵押貸款對貸款者信用記錄和還款能力要求不高，貸款利率相應(yīng)地比一般抵押貸款高很多。那些因信用記錄不好或償還能力較弱而被銀行拒絕提供優(yōu)質(zhì)抵押貸款的人，會申請次級抵押貸款購買住房。而在中國來說是不存在這種情況的，所以中國沒有次級抵押貸款機(jī)構(gòu)。

問題4、什么是非信貸不良資產(chǎn)和次級類貸款

非信貸資產(chǎn)（不良）:是指資產(chǎn)負(fù)債表中除信貸資產(chǎn)以外的各類資產(chǎn)，包括現(xiàn)金、業(yè)務(wù)周轉(zhuǎn)金、拆放同業(yè)、其他應(yīng)收款、應(yīng)收利息、固定資產(chǎn)凈值、無形資產(chǎn)等等。不良資產(chǎn)是指處于非良好經(jīng)營狀態(tài)的、不能及時給銀行帶來正常利息收入甚至難以收回本金的銀行資產(chǎn),主要指不良貸款,包括次級、可疑和損失貸款及其利息。非信貸資產(chǎn)的分類,根據(jù)風(fēng)險和損失程度的不同，劃分為安全性和風(fēng)險性兩類:1.安全性非信貸資產(chǎn)是指無風(fēng)險或風(fēng)險很低的非信貸資產(chǎn)，主要包括現(xiàn)金及周轉(zhuǎn)金、存放中央銀行款項(xiàng)、存放聯(lián)行款項(xiàng)等非信貸資產(chǎn)項(xiàng)目。2.風(fēng)險性非信貸資產(chǎn)是指有風(fēng)險或風(fēng)險程度較高的非信貸資產(chǎn)，主要包括專項(xiàng)央行票據(jù)、同業(yè)債權(quán)、待處理抵債資產(chǎn)、應(yīng)收賬款、其他應(yīng)收款、投資類資產(chǎn)、委托及代理資產(chǎn)、固定資產(chǎn)、在建工程、無形資產(chǎn)、遞延資產(chǎn)、待處理財(cái)產(chǎn)損溢、固定資產(chǎn)清理、歷年虧損掛賬等非信貸資產(chǎn)項(xiàng)目。風(fēng)險性非信貸資產(chǎn)按照風(fēng)險和預(yù)計(jì)損失程度,劃分為正常、關(guān)注、次級、可疑和損失五個類別，其中后三類合稱為不良非信貸資產(chǎn)。次級類貸款：中國人民銀行參照國際慣例，結(jié)合中國國情，制定了《貸款分類指導(dǎo)原則》，要求商業(yè)銀行依據(jù)借款人的實(shí)際還款能力進(jìn)行貸款質(zhì)量的五級分類，即按風(fēng)險程度將貸款劃分為五類：正常、關(guān)注、次級、可疑、損失，后三種為不良貸款。次級貸款是次級抵押貸款、次級按揭貸款。這一貸款是為收入水平較低或是信用記錄不是特別良好的人們提供的貸款。因?yàn)樾庞糜涗洸缓茫蛘邲]有什么信用記錄，此類人沒有資格獲得要求借款人有優(yōu)良信用記錄的優(yōu)惠貸款。次級類貸款的基本特征：1.次級類貸款的利率遠(yuǎn)高于普通優(yōu)惠貸款；2.次級貸款機(jī)構(gòu)面臨風(fēng)險大，但回報(bào)高；

問題5、次級抵押貸款是指什么

所謂次級債，是指銀行針對信用記錄較差的客戶發(fā)放的住房貸款。由于近年美聯(lián)儲持續(xù)加息，許多次級抵押貸款的借款人無法償還每月高昂的貸款，其結(jié)果是一些房產(chǎn)再次投向市場。從2006年開始，美國房地產(chǎn)價格又開始下滑。當(dāng)無法賣出滿意的價格時，借款人就簡單地宣稱破產(chǎn)，留給貸款人的是遠(yuǎn)低于貸款金額的房產(chǎn)。于是，貸款人只能承受貸款的損失，最終導(dǎo)致次級債危機(jī)爆發(fā)。同時，為了對沖風(fēng)險，一些貸款人通過證券的形式將次級抵押貸款又賣給了各種基金。于是，直接或間接投資于這些基金的金融機(jī)構(gòu)，都被卷進(jìn)了這場危機(jī)。